Crowdfunding of participatieve financiering houdt in dat een project wordt gefinancierd met bijdragen van een groot aantal mensen via een onlineplatform. In België bestaan er vier vormen: een gift, crowdfunding met tegenprestatie (een product of dienst in ruil voor een bijdrage), een kapitaalinvestering (equity) en een lening (crowdlending). De laatste twee vormen mogen alleen worden aangeboden door platformen die overeenkomstig de Europese ECSP-verordening door de FSMA zijn vergund. Ecco Nova, dat in Luik gevestigd is en door de FSMA is vergund, richt zich voornamelijk op leningen: particulieren lenen geld aan projecten rond hernieuwbare energie en energiezuinig vastgoed en aan kmo’s, tegen een contractueel vastgelegde rentevoet van maximaal 11% bruto per jaar. Het kapitaal is niet gegarandeerd: u kunt uw investering geheel of gedeeltelijk verliezen.
Crowdfunding in België: definitie en werking
Via crowdfunding kunnen particulieren rechtstreeks projecten financieren via een onlineplatform. Voor leningen en kapitaalinvesteringen moet dat platform vergund zijn. In België bestaan er vier vormen: een gift, crowdfunding met tegenprestatie, een kapitaalinvestering en crowdlending. Bij elke vorm krijgt de deelnemer iets anders: niets, een product, aandelen of rente.
Het woord komt uit het Engels: ‘crowd’ betekent menigte en ‘funding’ betekent financiering. In het Nederlands is crowdfunding ook de officiële term: de Europese verordening en de FSMA gebruiken hem, zoals wordt toegelicht op onze pagina over crowdfunding in België. Het Franse 'financement participatif' is er de vertaling van. Het principe is bij de vier vormen hetzelfde: een projecteigenaar stelt zijn financieringsbehoefte voor op een platform, deelnemers beslissen elk afzonderlijk of ze eraan willen deelnemen en als het doelbedrag wordt bereikt, worden de middelen aan de projecteigenaar overgemaakt.
“Crowdfunding is in de eerste plaats geen technologie, maar een korte keten: burgers financieren rechtstreeks een project dat ze zelf hebben gekozen. Bij Ecco Nova krijgt die korte keten de vorm van een lening, met een rentevoet en een looptijd die vooraf bekend zijn.
De vier vormen van crowdfunding in België
- Gift. De schenker geeft geld zonder daar iets voor terug te verwachten. Deze vorm wordt gebruikt door verenigingen en voor sociale of culturele projecten. Bijvoorbeeld: een school die samen met de ouders geld inzamelt voor de aanleg van een groene speelplaats.
- Crowdfunding met tegenprestatie. De deelnemer ontvangt een product of dienst, vaak nog vóór de officiële lancering. Bijvoorbeeld: een brouwerij die haar eerste flessen verkoopt voordat de productie van start gaat. Dit is geen investering, maar een voorverkoop.
- Kapitaalinvestering (equity). De investeerder wordt aandeelhouder van de onderneming. Hij kan dividenden ontvangen en bij de verkoop van zijn aandelen een meerwaarde behalen, maar zonder garantie en zonder vooraf bepaalde looptijd. Bijvoorbeeld: een start-up die haar kapitaal openstelt voor enkele honderden investeerders.
- Lening (crowdlending). De kredietgever leent een bedrag uit tegen een rentevoet en voor een looptijd die in de overeenkomst zijn vastgelegd. Hij ontvangt rente en krijgt zijn kapitaal op de vervaldatum terugbetaald als de kredietnemer zijn verplichtingen nakomt. Bijvoorbeeld: een vastgoedontwikkelaar die via een lening de eigen inbreng aanvult die zijn bank vereist voor de bouw van een energiezuinig woonproject. Voor bepaalde leningen aan kmo’s geldt een gewestelijk belastingkrediet, zoals bij de Coup de Pouce-lening in Wallonië. De volledige werking wordt toegelicht op onze pagina over crowdlending in België.
Welke soorten projecten kunnen via crowdfunding in België worden gefinancierd?
Crowdfunding kan in alle sectoren worden gebruikt, maar elke vorm wordt vaker voor bepaalde soorten projecten ingezet. Giften en crowdfunding met tegenprestatie worden gebruikt voor projecten van verenigingen, culturele projecten en productlanceringen. Kapitaalinvesteringen dienen vooral voor de financiering van start-ups en scale-ups. Leningen zijn geschikt voor projecten die voorspelbare inkomsten genereren en daarmee rente kunnen betalen en het geleende kapitaal kunnen terugbetalen:
- Vastgoed. Bouw of renovatie van woningen, vastgoedontwikkelaars die hun eigen inbreng aanvullen en fractioneel vastgoed. Dit is de belangrijkste sector van Ecco Nova en wordt verder toegelicht op onze pagina over crowdfunding voor vastgoed in België.
- Energie. Windparken, installaties van zonnepanelen op industriële daken en installaties voor biomethanisatie of warmtekrachtkoppeling, van de ontwikkeling van het project tot de bouw ervan.
- Kmo’s. Groei van een onderneming, een nieuwe productielijn of de overname van een activiteit. Via Ecco Nova gaat het onder meer om ondernemingen die actief zijn in sectoren als duurzame voeding, mobiliteit of de bouw.
- Landbouw en voeding. Wijngaarden, biologische productieketens en lokale verwerking. Deze projecten nemen soms de vorm aan van een coöperatie (crowdloving).
Door Ecco Nova gefinancierde projecten: vastgoed, energie en kmo’s
De campagnes die hier worden voorgesteld, zijn afgesloten. Ze illustreren welke projecten door de leden van het platform werden gefinancierd en zijn geen lopende aanbiedingen. De projecten waarin u momenteel kunt investeren, vindt u op de projectpagina.
OBC - GEDEELTELIJKE WAARBORG
Ostende
Watt Matters Two
BruxellesCrowdfunding in België: FSMA-regelgeving en vergunde platformen
In België moeten crowdfundingplatformen die leningen of kapitaalinvesteringen aanbieden, overeenkomstig de Europese ECSP-verordening (EU 2020/1503) door de FSMA zijn vergund. Aan deze vergunning zijn regels verbonden om investeerders te beschermen, zoals identiteitscontrole, een kennistest, verplichte informatie over elk project en een bedenktijd. Het register van vergunde platformen is openbaar.
Wat houdt een FSMA-vergunning voor een crowdfundingplatform in?
Sinds november 2021 vervangt de ECSP-verordening de nationale regelingen. Een platform dat in één land van de Europese Unie is vergund, kan zijn diensten ook in de andere lidstaten aanbieden. In België verleent de FSMA de vergunning en houdt ze toezicht op de naleving ervan. Voor investeerders brengt deze vergunning concrete verplichtingen met zich mee:
- Identiteitscontrole en kennistest. Het platform controleert uw identiteit en beoordeelt uw kennis van participatieve investeringen. Daarbij wordt ook gesimuleerd in welke mate u eventuele verliezen kunt dragen.
- Informatie over elk project. Elke aanbieding gaat vergezeld van een blad met essentiële beleggingsinformatie (EBI), met informatie over de projecteigenaar, de voorwaarden, de zekerheden en de risico’s.
- Bescherming van niet-ervaren beleggers. Bij een investering van meer dan 1.000 euro of 5% van uw nettovermogen waarschuwt het platform u voor het risico en vraagt het u om uitdrukkelijk te bevestigen dat u wilt investeren. Vervolgens beschikt u over een bedenktijd van vier kalenderdagen.
- Maximumbedrag per project. Een projecteigenaar mag via crowdfunding over een periode van twaalf maanden maximaal 5 miljoen euro ophalen.
- Transparantie en behandeling van klachten. Er gelden regels voor het beheer van belangenconflicten en de behandeling van klachten. Crowdlendingplatformen moeten ook hun wanbetalingspercentages publiceren. Elk platform moet deze informatie toegankelijk maken. Bij Ecco Nova is ze gebundeld op de pagina met informatie voor klanten: kosten, selectiecriteria per sector, risico’s, methode voor de bepaling van de risicoscore en de rentevoet, bedenktijd, opvolging van wanbetalingen en invorderingsbeleid.
Wat de vergunning niet doet: ze biedt geen garantie op de terugbetaling van het kapitaal of op het rendement. Het risico op verlies blijft bestaan en hangt af van het project.
Welke crowdfundingplatformen zijn vergund in België?
Het register van de FSMA telt tien crowdfundingdienstverleners met een vergunning in België: Beebonds, CAPITAC, Ecco Nova, FinanceLink, FRAKTION, Horeca Crowdfunding België, KBC Bank, Lookandfin, Spreds en WinWinner Crowd. Platformen die in een andere EU-lidstaat zijn vergund, kunnen na kennisgeving eveneens actief zijn in België. Zij staan op een afzonderlijke lijst. Het volledige register kunt u raadplegen op de website van de FSMA (https://www.fsma.be/nl/list/crowdfundingdienstverleners-met-vergunning-belgie-onder-de-verordening-eu-20201503) en op die van de ESMA.
Ecco Nova is vergund sinds november 2023 en is het enige platform in het register met zijn zetel in Wallonië. Ecco Nova is gespecialiseerd in leningen, terwijl andere platformen op de lijst zich richten op kapitaalinvesteringen, horeca of fractioneel vastgoed. De criteria om deze platformen te vergelijken, worden toegelicht op onze pagina over crowdlendingplatformen in België.
Crowdfunding in België: verwacht rendement en risico’s
Het rendement hangt af van de gekozen vorm: bij een gift is er geen rendement, bij een voorverkoop ontvangt u een tegenprestatie zoals een product of dienst, bij een kapitaalinvestering kunnen de dividenden variëren en bij een lening ontvangt u een contractueel vastgelegde rente. Bij Ecco Nova kan die oplopen tot 11% bruto per jaar. Het kapitaal is nooit gegarandeerd. In België zijn rente en dividenden onderworpen aan 30% roerende voorheffing.
Welk rendement kunt u verwachten van crowdfunding in België?
- Gift: geen rendement. In bepaalde gevallen is een belastingvermindering mogelijk als de begunstigde een erkende instelling is.
- Crowdfunding met tegenprestatie: een product of dienst, maar geen financieel rendement.
- Kapitaalinvestering: dividenden als de onderneming er uitkeert en een eventuele meerwaarde bij de verkoop van de aandelen. Geen van beide is gegarandeerd en een jonge onderneming keert mogelijk nooit dividenden uit.
- Lening: contractueel vastgelegde rente. Bij Ecco Nova wordt de rentevoet na analyse voor elk project afzonderlijk bepaald en kan hij oplopen tot 11% bruto per jaar. Voor de campagnes die sinds 2016 werden gevoerd, bedraagt de rentevoet gemiddeld 7,2% bruto. De rentevoet houdt rekening met het risico van het project, maar geeft op zich geen volledig beeld van dat risico. Het blad met essentiële beleggingsinformatie en de risicoscore geven meer informatie over het risico.
Ter vergelijking: spaargeld is via het Garantiefonds beschermd tot 100.000 euro per persoon en per financiële instelling. Geen enkele vorm van crowdfunding geniet dergelijke bescherming. Crowdfunding is dan ook geen vervanging voor spaargeld, maar kan dienen om een deel van uw spaargeld te spreiden over verschillende soorten investeringen.
Wat zijn de risico’s van crowdfunding in België?
- Volledig verlies van het kapitaal. Een lening of kapitaaldeelname valt niet onder een garantiestelsel. Als het project mislukt, kunt u uw volledige kapitaal verliezen.
- Illiquiditeit. Een lening kunt u niet doorverkopen vóór de vervaldatum en niet-beursgenoteerde aandelen zijn moeilijk te verkopen. Het kapitaal blijft gedurende de volledige looptijd vaststaan. Voor een lening via Ecco Nova is dat gemiddeld vijf jaar.
- Wanbetaling door de kredietnemer. Faillissement, betalingsachterstand of herstructurering kunnen ertoe leiden dat de kredietnemer zijn verplichtingen niet nakomt. Participatieve leningen zijn vaak achtergesteld bij bankkredieten: de bank wordt als eerste terugbetaald.
- Risico verbonden aan het platform. Als het platform zijn activiteiten stopzet, moet de opvolging van de overeenkomsten worden overgenomen. De ECSP-verordening verplicht platformen om een continuïteitsplan op te stellen en verbiedt hen om zelf de middelen van investeerders aan te houden.
- Verwatering bij kapitaalinvesteringen. Bij nieuwe fondsenwervingen wordt het aandeel van elke bestaande aandeelhouder kleiner. Bovendien keren ondernemingen vaak geen dividend uit.
Bij Ecco Nova worden het percentage definitieve verliezen en het percentage lopende betalingsproblemen gepubliceerd en bijgewerkt op onze pagina over Ecco Nova. U vindt er ook informatie over de gefinancierde campagnes, de uitgeleende bedragen, de betaalde rente, het terugbetaalde kapitaal, de gemiddelde rentevoet en het selectiepercentage. Een spreiding van uw investeringen kan uw blootstelling aan één specifiek project beperken, maar neemt het risico op verlies niet weg.
Investeren houdt risico’s in. U kunt uw investering geheel of gedeeltelijk verliezen.
Investeren via Ecco Nova: een door de FSMA vergund crowdlendingplatform
Ecco Nova is een Belgisch crowdlendingplatform dat door de FSMA is vergund. Het werd in 2016 opgericht in Luik en is gespecialiseerd in projecten rond de energietransitie, energiezuinig vastgoed en kmo’s. Voor de meeste projecten kunnen particulieren vanaf 500 euro geld uitlenen tegen een contractueel vastgelegde rentevoet van maximaal 11% bruto per jaar en voor een gemiddelde looptijd van vijf jaar. Sinds 2016 werd via 174 campagnes 140 miljoen euro opgehaald bij 15.000 leden.
Deze 140 miljoen euro is als volgt verdeeld: 94 miljoen euro voor vastgoed (89 campagnes), 40 miljoen euro voor energie (63 campagnes) en 6 miljoen euro voor kmo’s (22 campagnes). Elk dossier wordt beoordeeld door de analisten en het kredietcomité, die 8% van de ontvangen aanvragen selecteren. De financiële analyse wordt aangevuld met een beoordeling van niet-financiële criteria die specifiek zijn voor elke sector: de Carbon Score voor energieprojecten, de Ecco Score voor vastgoedprojecten en de bijdrage aan de duurzameontwikkelingsdoelstellingen voor kmo’s.
“Van alle aanvragen die we ontvangen, haalt minder dan één op de tien het platform. We kijken eerst naar de terugbetalingscapaciteit en de zekerheden, pas daarna bepalen we de rentevoet.
De verschillende stappen om te investeren, van het aanmaken van een account tot uw eerste inschrijving, worden toegelicht op de pagina hoe investeren via Ecco Nova.
Welke vorm van crowdfunding past bij u?
Welke vorm het meest aansluit bij wat u zoekt, hangt af van wat u van uw bijdrage verwacht: een project steunen zonder iets terug te krijgen, een product ontvangen, aandeelhouder worden of rente ontvangen. De tabel vat de verschillen samen, zonder een bepaalde vorm aan te bevelen.
| Criterium | Gift | Crowdfunding met tegenprestatie | Equity | Crowdlending (Ecco Nova) |
|---|---|---|---|---|
| Minimumbedrag | Vrij te kiezen | Vrij te kiezen, vaak de prijs van het product | Verschilt per platform, vaak enkele honderden euro’s | Vanaf 500 euro voor de meeste projecten |
| Rendement | Geen | Een product of dienst | Variabele dividenden, niet gegarandeerd | Contractueel vastgelegde rente, tot 11% bruto per jaar |
| Terugbetaling van het kapitaal | Nee | Nee | Niet gegarandeerd, het geïnvesteerde bedrag kan bij een eventuele verkoop van de aandelen worden gerecupereerd | Ja, op de vervaldatum, behalve als de kredietnemer zijn betalingsverplichtingen niet nakomt |
| Looptijd | Onbepaald | Onbepaald | Onbepaald | Vastgelegd in de overeenkomst, gemiddeld 5 jaar |
| FSMA-vergunning | Niet vereist | Niet vereist | Ja | Ja, opgenomen in het register van de FSMA |
| Fiscaliteit in België | Niet belast voor de schenker | Niet belast voor de deelnemer | 30% roerende voorheffing op dividenden, belastingvermindering mogelijk voor ondernemingen die in aanmerking komen voor de Tax Shelter | 30% roerende voorheffing op de rente, ingehouden aan de bron, vrijstelling voor de rente op de eerste 15.000 euro die jaarlijks wordt uitgeleend aan projecten in het kader van het ‘start-upplan’, belastingkrediet voor gewestelijke leningen |
| Stemrecht | Nee | Nee | Ja, als aandeelhouder | Nee, als kredietgever |
Veelgestelde vragen over crowdfunding in België
Hieronder beantwoorden we de vragen uit onze FAQ voor investeerders. Ze gaan over de definitie en de vormen van crowdfunding, de werking, de vergunning, de risico’s, het rendement, de fiscaliteit en wat er gebeurt als een campagne haar doelbedrag niet bereikt. Elk onderwerp komt ook uitgebreider aan bod op deze pagina.
Het rendement hangt af van het type belegging dat je kiest:
- Crowdlending: de jaarlijkse rente wordt vastgesteld op het moment van inschrijving, meestal tussen 4% en 11%. De rente is onafhankelijk van de daadwerkelijke prestaties van het project en wordt contractueel vastgelegd.
- Co-invest: het rendement is variabel en hangt af van de resultaten van het vastgoedproject. Vooraf wordt een beoogde looptijd en beoogd rendement geschat, samen met een gevoeligheidsstudie om te anticiperen op mogelijke variaties. Het werkelijke rendement is pas bekend aan het einde van het project.
- Crowdloving & Crowdlisting: het rendement hangt af van de prestaties van het bedrijf of de coöperatie. Het kan de vorm aannemen van dividenden en een mogelijke meerwaarde wanneer de aandelen worden doorverkocht, zonder garantie van rendement op investering of vooraf bepaalde looptijd.
Elk jaar voorziet Ecco Nova haar leden van een bijgewerkte belastinggids met de te gebruiken codes praktische voorbeelden om het makkelijker te maken om investeringen in te voeren in hun belastingaangifte, indien nodig.
In het algemeen hoef je geen stappen te ondernemen, omdat de verschuldigde belasting (roerende voorheffing) al aan de bron is ingehouden en de belastingplicht is vervuld. Er zijn echter bepaalde uitzonderingen, afhankelijk van het type investering.
1. “Startup plan” leningen
Als je hebt geïnvesteerd in een project met het label "Startup plan ", ben je vrijgesteld van roerende voorheffing op de ontvangen interesten tijdens eerste vier jaar. Deze interesten worden je dus uitbetaald zonder roerende voorheffing, maar je moet ze wel vermelden op je belastingaangifte.
In dit geval moet je aangeven hoeveel leningen je hebt verstrekt in projecten die in aanmerking komen voor het Startup plan.
- Te gebruiken code: 1088-76
- Deze vrijstelling geldt alleen voor interesten op de eerste 15.000 euro die per belastingbetaler wordt uitgeleend. Boven deze limiet is de vrijstelling niet langer van toepassing en moeten bijkomende interesten worden aangegeven en onderworpen aan roerende voorheffing.
Als je meer dan €15.000 hebt geleend, raden we je aan de officiële belastingcirculaire te raadplegen of met je belastingadviseur te overleggen.
2. Gewestelijke leningen: Winwinlening, Proxi lening en Coup de Pouce lening
Gewestelijke leningen bieden een belastingvoordeel in de vorm van een belastingkrediet, dat jaarlijks moet worden aangegeven op je belastingformulier.
Als je een Winwinlening (Vlaanderen), een Proxi lening (Brussel) of een Coup de Pouce lening (Wallonië) hebt afgesloten, moet je het begin- en eindsaldo van de betreffende lening opgeven.
- Winwinlening: 3377-18 (begin van het jaar) en 3378-17 (einde van het jaar)
- Proxi lening: 3391-04 (begin van het jaar) en 3392-03 (einde van het jaar)
- Coup de Pouce lening: 3384-11 (begin van het jaar) et 3386-09 (einde van het jaar)
Tel de saldi van al je in aanmerking komende leningen bij elkaar op, inclusief die op andere platforms.
3. Kapitaalinvestering: Tax Shelter
Als je hebt geïnvesteerd in een project dat in aanmerking komt voor Tax Shelter voor KMO's en micro-ondernemingen, kun je profiteren van een belastingvermindering tussen 30% en 45% van het geïnvesteerde bedrag, afhankelijk van de grootte van het ontvangende bedrijf.
- Micro-onderneming: 45% vermindering
- KMO: 30% vermindering
In dit geval moet u het totale geïnvesteerde bedrag opgeven in de daarvoor bestemde vakjes voor de Tax Shelter belastingvermindering.
Ecco Nova geeft je een belastingcertificaat, dat je moet bewaren in het geval van een belastingcontrole.
Ecco Nova kan je helpen met dit proces je elk jaar voorzien van de benodigde belastingcertificaten en een gedetailleerde handleiding voor het correct invullen van je belastingaangifte.
Nee. Een participatieve investering betekent dat het geïnvesteerde kapitaal wordt blootgesteld aan de risico's van het project.
Een verzekerd kapitaal betekent meestal dat een derde partij (vaak een kredietverzekeringsmaatschappij) het risico op wanbetaling op zich neemt in ruil voor een vergoeding.
Deze aanpak is echter niet zonder risico:
- Hoge kosten: de kosten van de garantie verlagen het rendement voor de investeerder.
- Betrouwbaarheid van de verzekeraar: in het geval van een financiële crisis of een dekkingsprobleem is de verzekeraar mogelijk niet in staat om beleggers te compenseren.
Bij Ecco Nova hebben we gekozen voor een aanpak die is gebaseerd op transparantie en diversificatie in plaats van een verzekering op het geïnvesteerde kapitaal. We richten ons op strenge projectanalyses en gedetailleerde risicoscores om investeerders te helpen weloverwogen beslissingen te nemen.
De rendementen op ons platform zijn vaak hoger dan die van gegarandeerde beleggingen, maar de risico's zijn ook groter. De sleutel is diversificatie, wat de totale blootstelling aan wanbetalingen vermindert.
Beleggen via Ecco Nova brengt het risico met zich mee dat het kapitaal geheel of gedeeltelijk verloren gaat. De aangeboden beleggingen zijn geen spaarproducten, zijn niet verzekerd en vallen niet onder de depositogarantie- of beleggerscompensatiestelsels.
1. Belangrijkste risico: wanbetaling door de projectontwikkelaar
Wanneer je investeert in crowdlending, worden een rentevoet, een looptijd en een terugbetalingsschema contractueel vastgelegd op het moment van inschrijving. De projectontwikkelaar verbindt zich ertoe deze voorwaarden na te leven. Er is echter een risico op wanbetaling, d.w.z. het onvermogen van de ontwikkelaar om de investeerders terug te betalen.
Bij aandeleninvesteringen (Co-Invest, Crowdloving, Crowdlisting) is er geen vooraf vastgestelde terugbetaling en hangt de winstgevendheid volledig af van de prestaties van het bedrijf of project.
2. Gebrek aan liquiditeit en secundaire markt
De investeringen via Ecco Nova zijn illiquide, wat betekent dat ze niet voor de vervaldatum kunnen worden doorverkocht. Investeerders moeten bereid zijn hun kapitaal vast te leggen voor de looptijd van de belegging.
3. Risicoanalyse en -beheer door Ecco Nova
Ecco Nova selecteert en analyseert elk project voordat het wordt gepubliceerd. Aan elk project wordt een risicoscore toegekend, variërend van 1 (laag risico) tot 5 (hoog risico). Deze score is gebaseerd op financiële, technische en governance criteria.
Maar hoewel deze analyse kan worden gebruikt om projecten te filteren, garandeert het niet dat er geen wanbetaling zal zijn. Het is aan elke belegger om te beoordelen welk risico hij bereid is te nemen en zijn beleggingen te diversifiëren om zijn blootstelling te beperken.
4. Raadpleging van informatie en bedenktijd
Voordat je investeert, is het essentieel om het blad met Essentiële Beleggingsinformatie van het project te raadplegen, waarin de specifieke risico's van elke kans worden beschreven.
Onwetende beleggers hebben een bedenktijd van vier kalenderdagen na inschrijving, zodat ze hun verbintenis zonder kosten of boete kunnen annuleren.
We raden je aan om slechts een fractie van jouw beschikbare spaargeld te beleggen en beleggingen te diversifiëren om het risico te minimaliseren.
Ga voor meer informatie over de selectiecriteria voor projecten, de financiële risico's van investeringen en onze methodologie voor het beoordelen van risico's en rentetarieven naar onze pagina met informatie voor klanten.
Crowdfunding verwijst naar alle middelen die worden gebruikt om een project te financieren door een groot aantal mensen te mobiliseren.
Er zijn verschillende vormen van crowdfunding:
- Donation based: wie bijdraagt, hoeft geen tegenprestatie te ontvangen.
- Reward based: deelnemers ontvangen een beloning voor hun deelname.
- Equity based: investeerders worden aandeelhouders van het gefinancierde project (kapitaalinvestering).
- Lending based: deelnemers lenen geld uit en ontvangen rente.
- Royalty’s based: wie bijdraagt, ontvangt een deel van de inkomsten die door het project worden gegenereerd.
Op Ecco Nova zijn de meeste activiteiten crowdlending-activiteiten (of participatieve financiering door middel van leningen). Dit betekent dat iedereen geld kan lenen tegen een vaste rente en voor een vaste periode, waarbij de projectontwikkelaars zich verplichten om het kapitaal en de rente op een contractueel overeengekomen datum terug te betalen.
We bieden ook andere investeringsvormen aan:
- Co-invest: samen met projectontwikkelaars investeren met een aandeel in de winst van het project.
- Crowdloving: kapitaalinvesteringen in toegewijde coöperaties.
- Crowdlisting: aandelenbelegging in beursgenoteerde bedrijven, waardoor beleggers dividenden kunnen ontvangen als het bedrijf besluit om kapitaal uit te keren en, onder bepaalde voorwaarden, deel kunnen nemen aan het besluitvormingsproces van het bedrijf. Crowdlisting biedt ook de mogelijkheid om, onder bepaalde voorwaarden, aandelen door te verkopen op de secundaire markt.
Elke vorm van equity crowdfunding is het onderwerp van een specifieke sectie in onze FAQ, om u een beter inzicht te geven in de bijzonderheden van elk.
Afhankelijk van de aard van het verzoek van de projectontwikkelaar bepalen we of vreemd vermogen (crowdlending) of eigen vermogen (crowdloving, crowdlisting, Co-Invest) de meest geschikte aanpak is.
Selectie en beoordeling van projecten
Projecten worden geselecteerd op basis van technische, financiële en ESG-criteria (milieu, maatschappij en bestuur). Elk project ondergaat een dubbele beoordeling, afgestemd op de sector:
- Productie van hernieuwbare energie: analyse van de koolstofvoetafdruk (Carbon Score).
- Vastgoed: analyse van de duurzame aard van het project met behulp van de Ecco Score.
- Duurzame kmo's: beoordeling van hun bijdrage aan de Sustainable Development Goals (SDG's).
Elke operatie krijgt ook een risicoscore van 1 tot 5 (1 is het minst riskant, 5 het meest riskant) om de financiële gezondheid van het project te beoordelen. Voorafgaand aan de financieringscampagne wordt een blad met essentiële beleggingsinformatie gepubliceerd met een bijlage waarin de beoordeling van de risicoscore gedetailleerd wordt beschreven.
Investeringsmethoden en -voorwaarden
- Crowdlending: investeerders lenen tegen een vaste rente voor een bepaalde periode.
- Crowdloving & Crowdlisting: dit zijn aandelenbeleggingen in coöperaties of beursgenoteerde bedrijven. De beleggingshorizon is lang, zonder vooraf bepaalde looptijd. Het rendement hangt af van de toekomstige prestaties van het bedrijf of de coöperatie.
- Co-invest: Investeerders financieren projecten samen met projectontwikkelaars, waarbij ze opportuniteiten en risico's delen. Het tarief en de looptijd zijn variabel: op basis van onze analyse en een gevoeligheidsstudie worden een beoogde looptijd en een beoogde rendement aangegeven, waardoor het mogelijk wordt om te begrijpen hoe het rendement evolueert in functie van de looptijd en de werkelijke marge van het project op het einde.
Ecco Nova regelt het hele fondsenwervingsproces en het beheer van terugbetalingen automatisch.
Ga voor meer informatie naar onze pagina Klanteninformatie.
Elke fondsenwervingscampagne op Ecco Nova definieert twee belangrijke drempels:
- De succesdrempel: minimumbedrag dat nodig is om de fondsenwerving te valideren.
- Het maximale bedrag van de operatie: het maximale doel dat kan worden bereikt.
Wanneer de succesdrempel is bereikt
Als de succesdrempel bereikt wordt, wordt de campagne gevalideerd. Afhankelijk van de voorwaarden is het mogelijk om het aanbod uit te breiden om een hoger bedrag te bereiken, zonder het toegestane maximumbedrag te overschrijden.
Als de campagne wordt afgesloten tussen de succesdrempel en het maximumbedrag, worden de opgehaalde fondsen beschikbaar gesteld aan de projectontwikkelaar (op voorwaarde dat aan de andere voorwaarden voor het aanbod is voldaan) en wordt de transactie afgerond.
Als de succesdrempel niet wordt bereikt
Als het opgehaalde bedrag op de sluitingsdatum onder de succesdrempel blijft, zijn er verschillende scenario's mogelijk:
- De campagne verlengen: De projectontwikkelaar kan een verlenging van de looptijd van het aanbod aanvragen.
- Investeerders die al een verbintenis zijn aangegaan, worden geïnformeerd en hebben het recht om zich terug te trekken uit het aanbod.
- Als het doel na de verlenging nog steeds niet is bereikt, worden de middelen volledig terugbetaald aan de investeerders.
- Annulering van de campagne: Als er geen verlenging wordt aangevraagd of mogelijk is, worden de middelen volledig terugbetaald aan de investeerders.
Tot nu toe heeft Ecco Nova met succes 100% van de middelen opgehaald die via zijn platform zijn geworven.
Voorafgaande voorwaarden: een criterium dat onafhankelijk is van het succes van de fondsenwerving
Zelfs als een fondsenwerving de succesdrempel haalt, kan de deal worden geannuleerd als niet binnen de deadline aan bepaalde opschortende voorwaarden wordt voldaan (bijv. het verkrijgen van een vergunning, aanvullende financiering, etc.).
In dit geval :
- Investeerders ontvangen een volledige terugbetaling van hun kapitaal.
- De eventuele inschrijvingskosten worden terugbetaald (indien van toepassing).
- Er kan een rentebetaling worden uitgevoerd om de periode tussen het begin van de renteberekening en het verstrijken van de periode voor het opheffen van de opschortende voorwaarden te overbruggen. Dit hangt af van de voorwaarden en bepalingen in het blad met Essentiële Beleggingsinformatie (EBI) en het obligatiecontract.
Ja, Ecco Nova is een erkend platform. We zijn een dienstverlener van participatieve financiering die is geregistreerd bij de Autoriteit voor Financiële Diensten & Markten (FSMA) in overeenstemming met Verordening (EU) 2020/1503 inzake Europese aanbieders van participatieve financiering.
Deze vergunning garandeert dat ons bedrijf voldoet aan de wettelijke vereisten op het gebied van transparantie, bescherming van beleggers en risicobeheer.
Bronnen: het register van in België vergunde crowdfundingdienstverleners, FSMA, Europees register bijgehouden door de ESMA, Verordening (EU) 2020/1503, statistieken en informatie voor klanten van Ecco Nova.
Waarschuwing over de risico's
De investeringen die via Ecco Nova worden aangeboden, zijn geen spaarproducten en houden een risico op geheel of gedeeltelijk verlies van het geïnvesteerde kapitaal in. Ze vallen niet onder het depositogarantiestelsel of het beleggerscompensatiestelsel. Het ontvangen rendement is onderworpen aan de bevrijdende roerende voorheffing van 30 % voor natuurlijke personen die fiscaal inwoner zijn van België.
We raden u aan om voor elk project het blad met essentiële beleggingsinformatie (EBI) te raadplegen, dat de risico's en de kenmerken van de investering beschrijft. Ga na of dit type investering past bij uw profiel en uw persoonlijke situatie.