Oui, les gains de vos investissements peuvent être taxés. En Belgique, les intérêts et les dividendes sont généralement soumis à un précompte mobilier de 30 %. Depuis 2026, un régime général de taxation des plus-values financières à 10 % s’applique également, avec une exonération annuelle. La première étape consiste donc à identifier ce que vous recevez.
Cet article concerne une personne physique résidente fiscale en Belgique, qui investit dans le cadre de la gestion normale de son patrimoine privé. Les sociétés, les non-résidents et les activités professionnelles relèvent d’autres règles.
Recevez-vous votre capital, des intérêts ou une plus-value ?
Ces montants n’ont pas la même signification.
- Le capital est la somme que vous avez investie. Si vous prêtez 1.000 € et que ces 1.000 € vous sont remboursés, vous récupérez votre mise. Le remboursement de ce capital prêté ne constitue pas, à lui seul, un revenu imposable.
- Les intérêts rémunèrent notamment un prêt ou une obligation. Ils s’ajoutent au capital remboursé.
- Les dividendes sont des revenus distribués aux actionnaires ou aux détenteurs de parts.
- La plus-value correspond à un gain réalisé lors de la cession d’un investissement, par exemple lorsque vous revendez une action plus cher que sa valeur d’acquisition fiscale.
Un versement de 1.080 € peut donc comprendre 1.000 € de capital et 80 € d’intérêts bruts. Il faut distinguer ces deux composantes avant de calculer l’impôt.
“Quand on regarde un versement, le premier réflexe est de séparer la somme investie de ce qu’elle a rapporté. Ensuite, on peut identifier le revenu, appliquer sa fiscalité et regarder ce qu’il reste après les frais.
Sur 1.000 € prêtés, combien reste-t-il après impôt ?
Prenons un exemple fictif : 1.000 € prêtés pendant un an à 8 % brut, avec remboursement du capital à l’échéance. Nous supposons que tous les paiements sont effectués et qu’un précompte mobilier de 30 % s’applique aux intérêts, sans exonération particulière. Ce taux sert uniquement à expliquer le calcul. Investir comporte un risque de perte du capital et de non-paiement des intérêts.
| Élément | Calcul | Montant |
|---|---|---|
| Intérêts bruts sur un an | 1.000 € × 8 % | 80 € |
| Précompte mobilier sur ces intérêts | 80 € × 30 % | 24 € |
| Intérêts après impôt, avant frais | 80 € − 24 € | 56 € |
| Capital remboursé | Mise initialement prêtée | 1.000 € |
| Total reçu à l’échéance, avant frais | 1.000 € + 56 € | 1.056 € |
Les 56 € représentent 5,6 % des 1.000 € prêtés, après impôt et avant frais. Le précompte de 30 % porte ici sur les 80 € d’intérêts.
Si 15 € de frais de souscription s’appliquent, le montant déboursé au départ est de 1.015 €. Avec 1.056 € reçus à l’échéance, le gain après impôt et après ces frais est de 41 €. Les frais ne sont pas un impôt.
Notre explication du passage d’un rendement brut à un montant net détaille aussi l’effet de la durée et du calendrier des remboursements.
Tous les intérêts et dividendes sont-ils taxés à 30 % ?
Le taux de 30 % est un taux de base. Plusieurs exceptions existent.
Pour un compte d’épargne réglementé, les intérêts bénéficient d’une exonération jusqu’à un plafond annuel par contribuable. La partie qui dépasse ce plafond est imposée à 15 %. Un compte à terme ou un compte non réglementé suit d’autres règles.
Pour les dividendes ordinaires éligibles, une première tranche de 833 € par contribuable est exonérée pour les revenus de 2026. Si du précompte a été retenu, sa récupération se demande dans la déclaration d’impôt. Au taux de 30 %, cela représente au maximum 249,90 €. Cette exonération ne concerne notamment pas les distributions des organismes de placement collectif, comme les fonds, ni les intérêts des prêts.
Certains prêts à de jeunes entreprises bénéficient aussi d’une exonération sous conditions. Un crédit d’impôt lié à un prêt régional est encore un autre mécanisme : il ne signifie pas que les intérêts sont automatiquement exonérés.
Les règles du SPF Finances sur les intérêts et dividendes permettent de vérifier les conditions applicables.
Que change la taxe sur les plus-values en 2026 ?
La loi du 6 avril 2026, publiée le 21 avril, a instauré une taxation des plus-values sur les actifs financiers, applicable aux plus-values réalisées à partir du 1er janvier 2026.
Une hausse de valeur affichée dans votre portefeuille, sans cession ni autre événement imposable, n’est pas à elle seule une plus-value réalisée.
Dans le régime général, le taux est de 10 %, avec une exonération de base de 10.000 € de plus-values par contribuable pour les revenus de 2026. Cette exonération porte sur les gains concernés par ce régime au cours de l’année, tous comptes et intermédiaires confondus. Elle ne correspond pas à un plafond de capital investi.
Des moins-values réalisées la même année peuvent être imputées sous conditions. Les frais et taxes de transaction ne sont pas déductibles pour calculer la plus-value fiscale. Des règles particulières s’appliquent notamment aux participations importantes, aux opérations qui dépassent la gestion normale du patrimoine privé et à certains produits.
Le texte de la loi sur les plus-values financières précise le champ d’application et les exceptions.
Si j’achète pour 1.000 € et revends pour 1.200 €, que se passe-t-il ?
Dans cet exemple fictif, l’achat et la vente ont lieu en 2026. L’opération relève du régime général et la valeur d’acquisition fiscale est de 1.000 €. La plus-value est donc de 200 €. Les frais, les autres taxes éventuelles et les régimes particuliers sont exclus de cette illustration.
MODULE : Éditeur de texte, tableau comparatif Emplacement : insérer ici le tableau ci-dessous. Colonnes : conserver les trois colonnes. Sur mobile : permettre le défilement horizontal. Présenter les résultats comme un impôt final, après prise en compte de l’exonération. Ils ne décrivent pas nécessairement la retenue effectuée lors de la vente.
| Pour cette vente | Il reste au moins 200 € d’exonération disponible | L’exonération a déjà été entièrement utilisée sur d’autres gains |
|---|---|---|
| Plus-value réalisée | 200 € | 200 € |
| Plus-value restant imposable | 0 € | 200 € |
| Impôt final sur cette plus-value | 0 € | 20 € |
| Gain après cet impôt, avant frais et autres taxes | 200 € | 180 € |
L’exonération s’apprécie sur l’ensemble de l’année. Une banque peut retenir un précompte sur la plus-value sans tenir compte de cette exonération. Vous devrez alors passer par la déclaration d’impôt pour obtenir la restitution à laquelle vous avez droit.
Pour des actifs détenus avant 2026, la valeur au 31 décembre 2025 sert en principe de référence. Des règles permettent, dans certains cas et pour les cessions jusqu’à fin 2030, d’utiliser un prix d’acquisition historique plus élevé. Conservez donc vos justificatifs d’achat et de valorisation.
Dois-je déclarer moi-même ces gains ?
Pour les intérêts et dividendes, un précompte mobilier belge libératoire correctement retenu dispense généralement de déclaration de ces revenus. Une déclaration peut toutefois être utile pour demander une restitution autorisée. Si aucun précompte belge n’a été retenu et qu’aucune exonération ne s’applique, les revenus doivent en principe être déclarés. Une retenue étrangère ne remplace pas nécessairement l’impôt belge.
Pour les plus-values, les démarches dépendent notamment de l’actif et de l’intermédiaire. Pour les intermédiaires belges concernés, la retenue à la source sur les produits visés est obligatoire depuis le 1er juin 2026, sauf option applicable pour l’absence de retenue. Une plus-value sans retenue peut nécessiter une déclaration, même si une exonération est disponible. Les revenus de 2026 se rattachent à la déclaration de 2027.
Conservez les relevés de transactions, les montants de précompte et les attestations. Ils permettent de distinguer ce qui a déjà été retenu de ce qui reste à déclarer ou peut être récupéré.
Et pour un investissement sur Ecco Nova ?
Pour les intérêts de prêts soumis au régime ordinaire, le précompte mobilier reste en principe de 30 % pour une personne physique résidente fiscale en Belgique. Ces intérêts sont imposés comme revenus mobiliers. Ils ne sont donc pas taxés une seconde fois à 10 % au titre de ce régime de plus-values.
Pour un investissement en capital, un Co-Invest ou une opération d’immobilier fractionné, vérifiez l’instrument détenu et la nature des versements dans la documentation. Le nom commercial de l’opération ne suffit pas à déterminer son traitement fiscal.
Les deux campagnes clôturées ci-dessous illustrent des financements par prêt dans des secteurs différents. Elles sont présentées à titre d’exemple et ne correspondent pas aux calculs fictifs de cet article. Chaque projet a son taux, sa durée et ses risques. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.
AETERRA - URBINO
Merelbeke-Melle
Renner Energies Fleurus
FleurusAvant d’investir, identifiez le revenu attendu, l’impôt applicable, les éventuels frais et les démarches à effectuer. Le rendement après impôt ne suffit pas à comparer deux investissements : la durée, la disponibilité de l’argent et le risque de perte comptent aussi.
Cet article fournit une information générale et ne constitue pas un conseil fiscal personnalisé. La fiscalité peut évoluer. Pour une situation particulière, vérifiez les informations officielles et demandez conseil à un professionnel.
Investir comporte des risques, dont la perte partielle ou totale du capital, qui n’est pas garanti. Consultez la Fiche d’Informations Clés de chaque projet.
Questions fréquentes
Le rendement dépend du type d’investissement choisi :
- Crowdlending : le taux d’intérêt annuel est fixé dès la souscription, jusqu’à 11 % brut. Il est défini par contrat et ne varie pas avec les résultats du projet, mais son paiement dépend de la capacité du porteur de projet à rembourser.
- Co-Invest : le rendement est variable et dépend des résultats du projet immobilier. Une durée cible et un rendement cible sont estimés à l’avance, ainsi qu’une étude de sensibilité permettant d’anticiper les variations possibles. Le rendement effectif n’est connu qu’à la fin du projet.
- Crowdloving & Crowdlisting : le rendement dépend des performances de l’entreprise ou de la coopérative. Il peut prendre la forme de dividendes et d’une éventuelle plus-value à la revente des actions, sans garantie de retour sur investissement ni de durée prédéfinie.
Investir via Ecco Nova implique un risque de perte totale ou partielle du capital. Les investissements proposés ne sont pas des produits d’épargne, ne sont pas garantis et ne bénéficient pas du système de garantie des dépôts ou d’indemnisation des investisseurs.
1. Risque principal : le défaut de paiement du porteur de projet
Lors d’un investissement en crowdlending, un taux d’intérêt, une durée et un schéma de remboursement sont définis contractuellement dès la souscription. Le porteur de projet s’engage à respecter ces modalités. Toutefois, il existe un risque de défaut, c’est-à-dire une incapacité du porteur à rembourser les investisseurs.
Dans les investissements en capital (Co-Invest, Crowdloving, Crowdlisting), il n’y a pas de remboursement prédéfini, et la rentabilité dépend entièrement des performances de l’entreprise ou du projet.
2. Absence de liquidité et de marché secondaire
Les investissements réalisés sur Ecco Nova ne sont pas liquides, ce qui signifie qu’ils ne peuvent pas être revendus avant l’échéance prévue. Les investisseurs doivent être prêts à immobiliser leur capital pendant toute la durée de l’investissement.
3. Analyse et gestion du risque par Ecco Nova
Ecco Nova sélectionne et analyse chaque projet avant sa publication. Un score de risque est attribué à chaque opération, allant de 1 (risque faible) à 5 (risque élevé). Cette notation repose sur des critères financiers, techniques et de gouvernance.
Toutefois, bien que cette analyse permette de filtrer les projets, elle ne garantit pas l’absence de défaut. Il appartient à chaque investisseur d’évaluer le risque qu’il est prêt à prendre et de diversifier ses investissements pour limiter son exposition.
4. Consultation des informations et délai de réflexion
Avant d’investir, il est essentiel de consulter la Fiche d’Informations Clés (FIC) du projet, qui détaille les risques spécifiques à chaque opportunité.
Les investisseurs non avertis bénéficient d’un délai de réflexion de quatre jours calendaires après leur souscription, leur permettant d’annuler leur engagement sans frais ou pénalités.
Nous vous recommandons d’investir uniquement une fraction de votre épargne disponible et de diversifier vos placements pour minimiser les risques.
Pour en savoir plus sur les critères de sélection des projets, les risques financiers associés aux investissements et notre méthodologie d’évaluation du risque et du taux d’intérêt, consultez notre page d’information aux clients.
Le précompte de 30 % rappelé dans l’avertissement ci-dessous concerne ici les intérêts de prêts soumis au régime ordinaire. Les autres gains suivent les règles expliquées dans cet article.
Avertissement sur les risques
Les investissements proposés via Ecco Nova ne sont pas des produits d'épargne et comportent un risque de perte totale ou partielle du capital investi. Ils ne sont pas couverts par le système de garantie des dépôts ou d'indemnisation des investisseurs. Le rendement perçu est soumis au précompte mobilier libératoire de 30 % pour les personnes physiques résidentes fiscales en Belgique.
Nous vous encourageons à consulter la fiche d'informations clés sur l'investissement (FIC) pour chaque projet, qui précise les risques et les caractéristiques de l'investissement. Veillez à évaluer si ce type d'investissement correspond à votre profil et situation personnelle.